Mortgage Choice是澳大利亚最大的上市抵押贷款经纪公司

周二，在Hayne皇家委员会向金融业发布最终报告的第二天，澳大利亚银行股东度过了一个巨大的日子 。当铃声停止交易时，他们的股票价值比早餐时的价值高出190亿澳元。

一天的工作还不错。另一方面，Mortgage Choice是澳大利亚最大的上市抵押贷款经纪公司，其市值损失超过25%。

抵押贷款经纪人在市场中的主要功能是推动竞争加剧和对消费者的建议。银行政策都非常不同，存款要求不同(特别是首次置业者)和负担能力计算器。竞争加剧的影响并非显而易见，尽管毕马威上周发布的一份报告显示，抵押贷款经纪人在过去十年中将大银行的净息差削减了20%。

一个澳大利亚生产力委员会的报告中 计算的挑战者银行进入澳大利亚市场的券商渠道的价值。它总结道：

“对于规模较小的贷方和那些没有广泛分支网络的银行，经纪人可以实现贷款组合的多元化和增长。例如，在澳大利亚经营的非银行贷方和外国银行依赖经纪人提供超过90%的贷款。我们计算出，平均而言，每个较小的贷方都需要开设118个新分行，以通过使用经纪人获得相等的市场份额。“

塔斯曼的抵押贷款经纪人根据贷款金额，每月收到贷款结算的前期佣金和持续的追踪佣金。这里的线索佣金略有不同，最近才被一些银行和一些最大的银行重新推出，这些银行只运营前期模型。

在Hayne报告发布之前的几个月里，人们一直在谈论委员会的委员会将要采取的措施，这是6月份生产力委员会推荐的。但周一宣布澳大利亚政府已同意在2020年7月的最后期限之前银行停止任何新的抵押贷款，这对行业(和市场)来说仍然是一个震惊。

在我看来，我不介意放弃一些预付佣金，以便对我未来的收入有更多的保障，并确保我有可持续的业务。为了支付业务费用，每月必须写几笔贷款并不是最简单的工作，而且很难通过重新设置保持与现有客户群的联系，并确保如果您需要贷款仍在为他们服务专注于销售以求生存。

阅读来自新西兰金融市场管理局和储备银行最近的行为和文化的报告，到银行 和人寿保险，其中强调确保客户的结局是头脑，而不是新的销售面前，很容易看到它的模型与他们的建议更兼容。

更糟糕的是，Hayne报告以对行业存在的威胁的形式提出，建议银行根本不得向抵押贷款经纪人支付佣金。这将被服务模式的费用所取代，其中客户将以与律师相同的方式直接向经纪人付款。

首次购房者无法支付押金之外的服务费，因此在这种情况下他们无法获得独立的建议。绝大多数借款人很难看到支付2000美元费用的价值。这将摧毁整个行业，并确保抵押贷款建议消失，除了富人(财产掠夺者)和绝望(谁没有资格获得银行贷款)。

Hayne建议通过强制银行向所有借款人收取贷款发放费来保持竞争，就像荷兰的情况一样，很难理解为解决方案。将当前不存在的额外费用资本化为贷款并不会使消费者变得更好。

一些像Simplicity创始人Sam Stubbs这样的评论家认为，独立建议的死亡将是一件好事，20多岁的首次购房者在家中花费超过50万美元更倾向于处理机器人而非人。现实情况是，经验丰富的贷款人，无论是在银行还是通过抵押贷款经纪人，都可以为交易提供宝贵的知识和支持，这将成为任何人在生活中最大的购买。